午夜直播免费看-亚洲国产精品日韩av不卡在线-少妇三级全黄-欧美日韩国产一区二区三区,

　　但隨著上述業(yè)務(wù)和公司的細(xì)節(jié)被披露，尤其是阿里金融平臺化思路的提出，“阿里金融要做銀行”這一猜測背后的商業(yè)邏輯逐漸呈現(xiàn)出被證偽的趨勢。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，阿里金融的核心資產(chǎn)在于積累的商家和用戶數(shù)據(jù)。作為一個互聯(lián)網(wǎng)公司，銀行以錢生錢的模式并非阿里強(qiáng)項(xiàng)，也容易踩到國家金融業(yè)監(jiān)管的紅線，挖掘數(shù)據(jù)為銀行、商家和用戶提供對接服務(wù)才是阿里金融的未來方向。“涉足銀行沒有辦法覆蓋的小型企業(yè)，通過數(shù)據(jù)為銀行等金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)更低的壞賬率，更低的交易成本。讓銀行站在自己的統(tǒng)一戰(zhàn)線而不是對立面，站著把錢賺了。”

　　不做銀行

　　不知道從什么時候起，阿里集團(tuán)和支付寶的公關(guān)開始一次次地向外界重申：阿里不會做銀行。而在阿里金融昨日舉行的業(yè)務(wù)溝通會上，阿里金融事業(yè)群總裁胡曉明又向在場媒體重復(fù)了這一句話。

　　阿里金融旗下有兩大塊業(yè)務(wù)：面向小微企業(yè)的小額貸款(阿里小貸)和面向支付寶用戶的信用支付。從這兩大業(yè)務(wù)的實(shí)際操作來看，阿里金融確實(shí)與銀行存在明顯區(qū)別。

　　阿里小貸的實(shí)際操作公司是阿里位于浙江和重慶的兩家小額貸款公司。阿里小貸向阿里商家提供貸款，通過收取貸款利息產(chǎn)生營收。阿里小貸原本的資金渠道包括：阿里自有資金、向銀行申請貸款和資產(chǎn)證券化獲得的融資。但在阿里金融平臺化后，銀行通過阿里平臺向有需求的商家放貸。阿里金融為貸款企業(yè)做擔(dān)保并收取擔(dān)保費(fèi)用，銀行則通過放貸收取貸款利息。

　　由于阿里金融不具備銀行的吸收儲蓄的資質(zhì)，因此其放貸能力必然不如傳統(tǒng)銀行。而接入傳統(tǒng)銀行的直接效果，就是提升了阿里金融平臺上的放貸能力。而隨著越來越多的銀行接入，阿里金融在小貸業(yè)務(wù)中的角色也會往中間服務(wù)商轉(zhuǎn)移，而非單一的放貸方。

　　而今年4月即將上線的阿里金融“信用支付”業(yè)務(wù)，也與一般理解中的信用卡業(yè)務(wù)有所區(qū)別。“信用支付”會根據(jù)支付寶用戶資質(zhì)的不同，提供1-5000元不等的授信額度，以便用戶用支付寶購物。需要注意的是，信用支付的授信資金來自合作銀行而非阿里自身，用戶逾期未還款產(chǎn)生的利息也將由銀行收取。支付寶作為一個支付渠道，只面向商家收取交易金額1%的服務(wù)費(fèi)(如果商家未開通信用支付服務(wù)而用戶堅(jiān)持使用，服務(wù)費(fèi)將由用戶支付)。

　　也就是說，信用支付并不能為阿里金融帶來利息收入，而在傳統(tǒng)銀行信用卡產(chǎn)生的營收中，利息往往占大頭。

　　阿里金融數(shù)據(jù)化

　　在PE機(jī)構(gòu)人士看來，作為一個互聯(lián)網(wǎng)公司，銀行以錢生錢的模式并非阿里強(qiáng)項(xiàng)，也容易踩到國家金融業(yè)監(jiān)管的紅線，挖掘數(shù)據(jù)為銀行、商家和用戶提供對接服務(wù)才是阿里金融的未來方向。“涉足銀行沒有辦法覆蓋的小型企業(yè)，通過數(shù)據(jù)為銀行等金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)更低的壞賬率，更低的交易成本。讓銀行站在自己的統(tǒng)一戰(zhàn)線而不是對立面，站著把錢賺了。”

　　上述提到的阿里金融的兩大塊業(yè)務(wù)，都建立在其積累的商家和用戶數(shù)據(jù)基礎(chǔ)之上。阿里小貸將有貸款需求企業(yè)信息提供給銀行，向貸款企業(yè)收取擔(dān)保費(fèi)。“信用支付”則將支付寶用戶的數(shù)據(jù)提供給銀行，向商家或者用戶收取手續(xù)費(fèi)。這種基于數(shù)據(jù)的金融業(yè)務(wù)模式，與銀行以錢生錢的模式存在本質(zhì)區(qū)別。

　　阿里巴巴集團(tuán)2012年的網(wǎng)商大會上，集團(tuán)董事局主席馬云明確表示將業(yè)務(wù)分為平臺、金融和數(shù)據(jù)三大版塊。阿里集團(tuán)對數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)重視的程度可見一斑。

　　而阿里金融也一直在強(qiáng)調(diào)自身在數(shù)據(jù)上存在的優(yōu)勢。“阿里巴巴通過互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，通過大數(shù)據(jù)、云計(jì)算來去識別風(fēng)險(xiǎn)，管理風(fēng)險(xiǎn)，這是我們做的。”胡曉明這樣說道。例如，阿里金融可以根據(jù)商家的交易額、供應(yīng)鏈情況判斷商家的還款能力，以此降低壞賬風(fēng)險(xiǎn)。

　　“所以阿里金融也可以面向銀行收費(fèi)，這才是與阿里業(yè)務(wù)對口的：阿里服務(wù)好小微企業(yè)，為銀行提供優(yōu)質(zhì)客源，銀行付費(fèi)，最后把企業(yè)的信息流和資金流都圍繞在阿里的商務(wù)圈里。”T如是說道。

　　用擔(dān)保業(yè)務(wù)撬起銀行

　　而銀行愿意接入上述兩項(xiàng)業(yè)務(wù)的關(guān)鍵，除了阿里金融需要掌握大量商家的真實(shí)數(shù)據(jù)外，還得降低銀行放貸和授信的風(fēng)險(xiǎn)。而這，可能就是馬云在重慶成立融資性擔(dān)保公司的真實(shí)目的所在。

　　2012年9月，“商誠融資擔(dān)保有限公司”在重慶成立，法人代表為馬云，注冊資金3億。這一公司的成立，曾被媒體解讀為阿里金融要進(jìn)軍擔(dān)保業(yè)務(wù)。

　　阿里金融事業(yè)群總裁胡曉明確認(rèn)，作為集團(tuán)旗下唯一的一家擔(dān)保公司，商誠公司將為貸款業(yè)務(wù)和“信用支付”提供擔(dān)保服務(wù)。但他也特地聲明，阿里金融做擔(dān)保主要是服務(wù)于平臺上的業(yè)務(wù)，而非轉(zhuǎn)行擔(dān)保業(yè)。“我們不認(rèn)為中國的擔(dān)保行業(yè)能夠提升中國多大的整個金融效率，我們成立擔(dān)保，就是為了讓小微企業(yè)在拿貸款的時候更快捷。”

　　“擔(dān)保應(yīng)該不是阿里金融的重心。這塊業(yè)務(wù)可以想象空間并不大，或者說需要阿里參與的東西太多，不是做互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)該做的。”對于阿里金融做擔(dān)保這一問題，T這樣解讀道。在T看來，阿里金融應(yīng)該不會偏離數(shù)據(jù)為主的方向，“擔(dān)保公司只是一個紐帶，讓銀行放心貸款。”

　　攻破無線端

　　阿里金融的另一盤大棋在無線端。

　　阿里金融“信用支付”的一大特點(diǎn)在于僅限移動端使用。胡曉明也明確表示，由于銀行業(yè)已經(jīng)占據(jù)了PC端的信用卡支付市場，因此阿里金融的信用支付只會做移動端業(yè)務(wù)。

　　主攻移動端的另一動力，源于國內(nèi)手機(jī)銀行支付成功率的低下。胡曉明提供的數(shù)據(jù)顯示，2012年支付寶通過中國銀行業(yè)的手機(jī)銀行支付成功的概率僅為38%，62%當(dāng)客戶創(chuàng)建交易以后無法成功付款。還有大量的用戶因?yàn)閾?dān)心支付不成功而不敢創(chuàng)建交易，同時也有用戶因?yàn)榘踩珕栴}不敢將信用卡、借記卡與支付寶綁定。

　　所有的這些問題，都在影響著支付寶無線端的使用率。去年“雙十一”當(dāng)天，支付寶移動支付實(shí)現(xiàn)的交易額為12億，而支付寶整體交易額超200億。因此，移動支付所占比例不到6%。

　　阿里金融“信用支付”試圖在無線端上取得突破。胡曉明解釋說，由于信用支付資金來自銀行授信，因此用戶不必?fù)?dān)心自己的銀行卡安全問題，這將大大鼓勵用戶使用移動端付款。此外，支付寶有了授信額度后，不用再跳轉(zhuǎn)至銀行業(yè)的手機(jī)銀行，付款失敗率將大大降低。

　　信用支付希望挖掘的另一個商機(jī)，是無線端的小額支付和線下支付市場。胡曉明認(rèn)為，線下有許多場景的支付可以用手機(jī)完成，而很多小額的在線支付也可以由手機(jī)替代完成。“當(dāng)你消費(fèi)5毛錢一塊錢的時候能夠支付出去，而不是讓你再回到PC去支付，這是很麻煩的事情。”

　　根據(jù)胡曉明的預(yù)計(jì)，2013年“信用支付”的消費(fèi)者需求存量大約在4-5億，人均消費(fèi)在兩三百元左右。“從商業(yè)角度來說，四五億的交易規(guī)模一點(diǎn)都不大，我們的重心還是想提升移動支付的使用率。”